2018证券从业资格考试金融市场基础知识预习试题(九)_第6页

　　91[单选题] 关于股票发行注册制的特征，下列说法正确的有(　　)。

　　Ⅰ 企业拥有发行股票筹集资本的绝对自主权

　　Ⅱ 实行以信息披露为中心的监管理念

　　Ⅲ 各市场参与主体勤勉尽责

　　Ⅳ 实行严进严管，重在事前和事后监管

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　参考答案：A

　　参考解析： 注册制的特征主要有以下四点：①企业拥有发行股票筹集资本的绝对自主权，只要不违背国家利益和公众利益，企业能否发行股票，以及发行股票的时间和价格，均由企业和市场自主决定;②实行以信息披露为中心的监管理念，注册制要求企业必须向投资者披露所有能够影响投资决策的信息，政府不对企业的资质和投资价值进行实质性判断，监管机构不对信息披露的真实性负责，但要对招股说明书的齐备性、一致性和可理解性负责;③各市场参与主体勤勉尽责，发行人是信息披露第一责任人，中介机构承担对发行人信息披露的把关责任，投资者依据公开披露信息自行做出投资决策并自担投资风险;④实行宽进严管，重在事中和事后监管，严惩违法违规，保护投资者合法权益。

　　92[单选题] 优先股票的特征有(　　)。

　　Ⅰ 股息率固定 Ⅱ 股息分派优先

　　Ⅲ 剩余资产分配优先 Ⅳ 享有表决权

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　参考答案：D

　　参考解析： Ⅳ项，优先股票股东权利是受限制的，最主要的是表决权限制，在一般情况下没有投票表决权。

　　93[单选题] 风险管理的过程包括(　　)。

　　Ⅰ 风险识别 Ⅱ 风险估测 Ⅲ 风险评价 Ⅳ 风险补偿

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　参考答案：C

　　参考解析： 风险管理的过程包括风险识别、风险估测、风险评价、选择风险管理技术和评估风险管理效果等。风险补偿属于风险管理的方法。

　　94[单选题] 股票的价值包括(　　)。

　　Ⅰ 票面价值 Ⅱ 账面价值

　　Ⅲ 内在价值 Ⅳ 清算价值

　　A.Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　参考答案：D

　　参考解析： 股票的价值包括股票的票面价值、股票的账面价值、股票的内在价值、股票的清算价值。

　　95[单选题] 关于回购交易，下列说法正确的有(　　)。

　　Ⅰ 债券回购是货币市场的重要工具，期限通常在3年之内

　　Ⅱ 根据获得资金时对债券的处理办法不同，债券回购分为质押式回购和买断式回购

　　Ⅲ 目前交易所上市的各类债券都可以用作质押式回购

　　Ⅳ 质押式回购采用询价交易方式，可用意向报价、对话报价和双向报价

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　参考答案：C

　　参考解析： 债券回购交易是指资金融入方(债券持有人、正回购方)与资金融出方(债券买方、逆回购方)在进行债券交易的同时签订协议，约定在未来某一时间以约定价格将该笔债券购回的交易方式。债券回购是货币市场的重要工具，期限通常在一年之内。

　　96[单选题] 受托机构选择商业银行担任资金保管机构的条件有(　　)。

　　Ⅰ 有专门的业务部门负责履行信托资金保管职责

　　Ⅱ 具有健全的资金保管制度和风险管理、内部控制制度

　　Ⅲ 最近2年内没有重大违法、违规行为

　　Ⅳ 具有符合要求的营业场所、安全防范设施和与保管信托资金有关的其他设施

　　A.Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　参考答案：C

　　参考解析： 受托机构应当选择具备下列条件的商业银行担任资金保管机构：①有专门的业务部门负责履行信托资金保管职责;②具有健全的资金保管制度和风险管理、内部控制制度;③具备安全保管信托资金的条件和能力;④具有足够的熟悉信托资金保管业务的专职人员;⑤具有安全高效的清算、交割系统;⑥具有符合要求的营业场所、安全防范设施和与保管信托资金有关的其他设施;⑦最近3年内没有重大违法、违规行为。

　　97[单选题] 金融期权的基本特征包括(　　)。

　　Ⅰ 期权交易的对象是一种权利

　　Ⅱ 期权交易具有很强的时间性

　　Ⅲ 期权投资具有杠杆效应

　　Ⅳ 期权的供求双方具有权利和义务的不对称

　　A.Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　参考答案：D

　　参考解析： 金融期权的基本特征有：①期权交易的对象是一种权利;②期权交易具有很强的时间性;③期权投资具有杠杆效应;④期权的供求双方具有权利和义务的不对称;⑤期权的购买者具有选择权。

　　98[单选题] 关于我国企业债券与公司债券的区别，下列说法正确的有(　　)。

　　Ⅰ 企业债券以大型的企业为主发行

　　Ⅱ 公司债券审批主体为中国证监会

　　Ⅲ 公司债券的担保要求为较多的采用了担保方式，同时又以一定的项目为主

　　Ⅳ 企业债券的发行定价方式为利率或价格由发行人通过市场询价确定

　　A.Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ

　　D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　参考答案：C

　　参考解析：我国企业债券与公司债券的区别如下表所示：

　　99[单选题] 下列属于财务风险的管理措施的有(　　)。

　　Ⅰ 提高财务风险意识

　　Ⅱ 建立以现金流量为中心的全面预算制度

　　Ⅲ 深化人民币汇率形成机制改革，推进人民币国际化进程

　　Ⅳ 建立财务敏感系统

　　A.Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ

　　D.Ⅱ、Ⅳ

　　参考答案：B

　　参考解析： 财务风险的管理措施有：①提高财务风险意识;②建立财务敏感系统;③完善财务风险管理制度;④强化内审制度;⑤建立合理的资本结构;⑥建立科学的投资决策;⑦完善公司法人治理结构。

　　100[单选题] 构成风险的要素包括(　　)。

　　Ⅰ 风险因素 Ⅱ 风险事故

　　Ⅲ 风险产生的不可确定性 Ⅳ 损失的可能性

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　参考答案：B

　　参考解析： 风险由风险因素、风险事故和损失的可能性三个要素有机构成。