2020证券从业资格金融市场基础知识章节习题：股票交易

　　例题1：做市商交易的基本特征是(　　)。

　　A.成交时点是不连续的

　　B.证券交易的买价和卖价都由做市商给出

　　C.以买卖双向价格为基准进行撮合

　　D.投资者买卖证券的对手是其他投资者

　　答案：B

　　解析：报价驱动是一种连续交易商市场，也被称为做市商市场。在这一市场中，证券交易的买价和卖价都由做市商给出，做市商将根据市场的买卖力量和自身情况进行证券的双向报价。投资者之间并不直接成交，而是从做市商手中买进证券或向做市商卖出证券。做市商在其所报的价位上接受投资者的买卖要求，以其自有资金或证券与投资者交易。做市商交易的特点有：第一，证券成交价格的形成由做市商决定;第二，投资者买卖证券都以做市商为对手，与其他投资者不发生直接关系。

　　例题2：证券交易机制的目标不包含(　　)

　　A.流动性 B.稳定性

　　C.有效性 D.公正性

　　答案：D

　　解析：交易机制的目标包含了流动性，稳定性和有效性，其中流动性包含了成交速度和成交价格，有效性包含了高效率和低成本。

　　例题：广义的融资融券交易包括(　　)。

　　Ⅰ.融资交易

　　Ⅱ.融券交易

　　Ⅲ.融通交易

　　Ⅳ.转融通交易

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ

　　答案：C

　　解析：融资融券业务，是指证券公司指向客户出借资金供其买入证券或者出借证券供其卖出，并收取担保物的经营活动。融资融券交易分为融资交易和融券交易两类。广义的融资融券还包括转融通交易，即金融机构对证券公司的融资融券。

　　例题：关于证券账户的开立，下列说法错误的是(　　)。

　　A.对于同一类别和用途的证券账户，任何一个自然人、法人名下都只能开立一个

　　B.投资者证券账户信息包括投资者姓名、性别、出生日期

　　C.投资者的证券账户由一码通账户及关联的子账户共同组成

　　D.一个自然人、法人可以开立不同类别和用途的证券账户

　　答案：A

　　解析：根据《中国证券登记结算有限责任公司证券账户管理规则》，中国证券登记结算有限责任公司设置投资者证券总账户(一码通账户)及子账户，投资者的证券账户由一码通账户及关联的子账户共同组成。故C选项正确。

　　例题：下列关于证券账户的说法，错误的是(　　)。

　　A.一个自然人、法人可以开立不同类别和用途的证券账户

　　B.开立证券账户应遵循真实性的原则

　　C.对于同一类别和用途的账户，任何一个自然人、法人名下都只能开立一个

　　D.开立证券账户应遵循合法性的原则

　　答案：C

　　解析：开立证券账户应坚持合法性和真实性的原则。一个自然人、法人可以开立不同类别和用途的证券账户。

　　例题：关于证券托管和存管中账户记录的说法，错误的有(　　)。

　　Ⅰ.证券登记结算机构一般以证券公司在各地的营业部为单位进行记载

　　Ⅱ.证券交易所一般以证券公司在各地的营业部为单位进行记载

　　Ⅲ.对证券、债券变更引起的证券转移，均通过账面予以划转

　　Ⅳ.由于实现了无纸化，账户记录采用电脑记账的方式

　　A.Ⅱ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　答案：C

　　解析：Ⅰ项说法错误，Ⅲ、Ⅳ项说法正确，在账户记录上，由于实现了无纸化，证券登记结算机构一般以证券公司(并非证券公司在各地的营业部)为单位，采用电脑记账方式记载证券公司交给的证券;证券公司也采用电脑记账的方式记载投资者的证券。对股权、债权变更引起的证券转移，通过账面予以划转。Ⅱ项说法错误，证券托管和存管中账户记录与证券交易所的职能不符。综上所述，Ⅰ、Ⅱ项符合题意，故本题选C选项。

　　例题：上海证券交易所的托管制度特点是(　　)。

　　A.已办理的指定交易，投资者不可以进行变更

　　B.托管制度和指定交易制度联系在一起

　　C.投资者必须指定沪深交易所市场的任一交易参与人，作为证券交易的唯一受托人

　　D.自动托管，随处通买，哪买哪卖，转托不限

　　答案：B

　　解析：对于在上海证券交易所交易证券，其托管制度是和全面指定交易制度联系在一起的。上海证券交易所证券交易实行全面指定交易制度，境外投资者从事B股交易除外。B选项说法正确。

　　例题：关于柜台委托形式，下列说法错误的是(　　)。

　　A.委托人必须亲自到证券营业部，表达委托意愿并进行委托手续

　　B.历史上是一种比较常用的证券委托形式

　　C.客户和证券经纪商面对面办理手续，加强了委托买卖双方的了解和信任

　　D.委托人根据委托程序和必需的证件，采用书面方式表达委托意愿

　　答案：A

　　解析：A选项说法错误，D选项说法正确，柜台委托是指委托人亲自或由其代理人到证券营业部交易柜台，根据委托程序和必需的证件采用书面方式表达委托意向，由本人填写委托单并签章的形式。委托人不必亲自到证券营业部，可以由其代理人到证券营业部。B、C选项说法正确，采用柜台委托方式，客户和证券经纪商面对面办理委托手续，加强了委托买卖双方的了解和信任，比较稳妥可靠。在历史上，柜台委托是一种比较常用的证券委托形式。

　　例题：证券可以客户预期的价格或更有利的价格成交，有利于客户实现预期投资计划的委托方式是(　　)。

　　A.市价委托

　　B.零数委托

　　C.限价委托

　　D.整数委托

　　答案：C

　　解析：限价委托即委托人要求证券公司按限定的价格买进或卖出证券。委托人提出限价委托买进证券，证券公司在执行时必须按限价或低于限价买进;委托人提出限价委托卖出证券，证券公司执行时则必须按限价或高于限价卖出。限价委托即委托人要求券商按限定的价格买进或卖出证券。在限价委托下，证券公司可以客户预期的价格或更有利的价格成交，有利于客户实现预期投资计划。

　　例题：下列各项中，不属于委托指令基本内容的是(　　)。

　　A.委托方式

　　B.证券账号

　　C.委托价格

　　D.证券品种

　　答案：A

　　解析：委托指令应当包括下列内容：证券账户号、证券代码、买卖方向、委托数量、委托价格、交易所及其会员要求的其他内容。托指令的基本要素不包括委托方式