2020年注册会计师《财务成本管理》模拟试题及答案（十一）_第4页

　　四、综合题

　　甲公司是一家饮料企业，研发出一种新产品。该产品投资项目已完成可行性分析，厂房建造和设备购置安装工作也已完成，年生产能力为420万瓶，新产品将于2020年开始生产并销售。目前，公司正对该项目进行盈亏平衡分析。相关资料如下：

　　(1)研发支出资本化金额150万元，摊销年限为10年，预计无残值;建造厂房使用的土地使用权，取得成本300万元，使用年限30年，预计无残值。两种资产均采用直线法进行摊销。

　　厂房建造成本300万元，折旧年限30年，预计净残值率10%;设备购置成本100万元，折旧年限10年，预计无残值。两种资产均采用直线法计提折旧。

　　(2)新产品销售价格每瓶5元，每年正常销量可达400万瓶;每瓶材料成本1.5元，变动制造费用0.3元，包装成本0.5元，运输成本0.5元。

　　公司管理人员实行固定工资制，生产工人和销售人员实行基本工资加提成制。预计新增管理人员2人，每人每年固定工资12万元;新增生产工人20人，人均月基本工资2000元，生产计件工资每瓶0.1元;新增销售人员5人，人均月基本工资2000元，销售提成每瓶0.1元。

　　每年新增其他费用：财产保险费5万元，广告费100万元，职工培训费7万元，其他固定费用10万元。

　　(3)假设年生产量等于年销售量。

　　要求：

　　(1)计算新产品每年固定成本总额、单位变动成本、盈亏临界点销售量、正常销量时的安全边际率、年息税前利润、经营杠杆系数。

　　(2)如果计划每年目标息税前利润为700万元，计算年销售量。

　　(3)其他条件不变，如果单位变动成本上浮10%，以正常年息税前利润为基数，计算息税前利润对单位变动成本的敏感系数。

　　(4)如果计划每年目标息税前利润达700万元且销量400万瓶，计算可接受的最低售价。

　　(5)现有乙公司为2020年员工福利预定该新型饮料，报价为3.5元/瓶。相关情况如下：

　　情景1：剩余生产能力无法转移，订货20万瓶，为满足生产需要，甲公司需另外支付专属成本5万元。

　　情景2：剩余生产能力可以对外出租，年租金10万元，订货30万瓶，冲减甲公司原正常销量10万瓶。

　　分别计算并分析两种情景下甲公司是否应该接受乙公司的特殊订单，并简要说明两种情景下产品定价的区间范围。

　　『正确答案』

　　(1)厂房年折旧=300×(1-10%)/30=9(万元)，

　　设备年折旧=100/10=10(万元)，

　　研发支出年摊销=150/10=15(万元)，

　　土地使用权年摊销=300/30=10(万元)，

　　新产品的年固定成本总额=研发支出摊销+土地摊销+固定资产折旧+管理人员工资+生产工人固定工资+销售人员固定工资+财产保险费+广告费+职工培训费+其他固定费用

　　=15+10+(9+10)+12×2+0.2×12×20+0.2×12×5+5+100+7+10

　　=250(万元)，(2分)

　　新产品的单位变动成本=材料费用+变动制造费用+包装费用+运输成本+计件工资+销售提成

　　=1.5+0.3+0.5+0.5+0.1+0.1

　　=3(元)，(1分)

　　盈亏临界点销售量=250/(5-3)=125(万瓶)，(1分)

　　安全边际率=(400-125)/400×100%=68.75%，(1分)

　　年息税前利润=400×(5-3)-250=550(万元)，(1分)

　　经营杠杆系数=400×(5-3)/550=1.45(1分)。

　　(2)假设实现目标利润的销售量为Q，则：

　　Q×(5-3)-250=700

　　解得：Q=475(万瓶)(1分)

　　(3)单位变动成本上浮10%，则：

　　息税前利润下降额=400×3×10%=120(万元)，

　　息税前利润下降百分比=120/550×100%=21.82%，

　　息税前利润对单位变动成本的敏感系数=-21.82%/10%=-2.18。(2分)

　　(4)假定可接受的最低售价为P，则：

　　400×(P-3)-250=700

　　解得：P=5.38(元)(1分)

　　(5)第一种情景：

　　接受订单增加的利润=20×(3.5-3)-5=5(万元)，甲公司应该接受乙公司的特殊订单。(1分)

　　可接受的特殊订单的最低单价=3+5/20=3.25(元)，由于产品市价为5元，如果特殊订单的产品定价高于5元，则乙公司不会接受。所以，特殊订单的产品定价区间范围为3.25元～5元。(1分)

　　第二种情景：

　　接受订单增加的利润=30×(3.5-3)-10×(5-3)-10=-15(万元)，甲公司不应该接受乙公司的特殊订单。(1分)

　　假设甲公司可接受的特殊订单的最低单价为x，则30×(x-3)-10×(5-3)-10=0，解得x=4(元)，即特殊订单的产品定价区间范围为4元～5元。(1分)