基金从业资格考试《基金基础》考前练习10_第4页

　　第6题：某企业税后净利为60万元，所得税率25%，利息费用为50万元，则该企业利息保障倍数为 ( )

　　A.1.96

　　B.2.2

　　C.3.4

　　D.2.6

　　正确答案：D 税前利润=净利润/(1-所得税率)=60/(1-25%)=80(万元)，已获利息保障倍数=(税前利润+利息费用)/利息费用=(80+50)/50=2.6

　　第题：按照中国人民银行的规定，买断式回购交易时单只券种的待返售债券余额应小于该只债券流通量的 ( )

　　A、10%

　　B、20%

　　C、30%

　　D、40%

　　正确答案：B 在全国银行间债券市场进行买断式回购时，任何一家市场参与者单只券种的待返售债券余额应小于该只债券流通量的20%

　　第8题：中期票据由具有法人资格的非金融企业在银行间债券市场按照计划分期发行的，约定在一定期限还本付息的有价证券。下列关于中期票据的说法错误的是 ( )。

　　A、中期票据的期限一般为1年以上、10年以下，我国的中期票据的期限通常为3年或者5年

　　B、中期票据帮助企业更加灵活地管理资产负债表

　　C、中期票据的发行市场是银行间市场，采用信用发行

　　D、中期票据采用注册发行，最大注册额度不超过企业净资产的50%。额度一经注册，两年内有效

　　正确答案：D 中期票据采用注册发行，最大注册额度不超过企业净资产的40%。额度一经注册，两年内有效

　　第9题：下列关于资本市场线和证券市场线的说法，错误的是 ( )。

　　A、资本市场线是CAPM的核心

　　B、资本市场线给出了所有有效投资组合风险与预期收益率之间的关系

　　C、证券市场线给出了每一个风险资产风险与预期收益率之间的关系

　　D、证券市场线为每一个风险资产进行定价

　　正确答案：A 证券市场线(securitiesmarketline，SML)是以资本市场线为基础发展起来的，它是CAPM的核心，因此A选项错误。

　　第80题：自2012年6月1日起，深圳证券交易所收取的交易经手费按交易额的 ( )收取。

　　A、0.08‰

　　B、0.122‰

　　C、0.15‰

　　D、0.1125‰

　　正确答案：A 自2012年6月1日起，深圳证券交易所收取的交易经手费按交易额的0.08‰收取。

　　第81题：QFII主体资格认定中，对资产管理机构而言，其经营资产管理业务应在 ( )年以上

　　A、1

　　B、2

　　C、3

　　D、5

　　正确答案：B QFII主体资格认定中，对资产管理机构而言，其经营资产管理业务应在2年以上，最近一个会计年度管理的证券资产不少于5亿美元。

　　第82题：对于举债经营的企业来说，为了维持正常的偿债能力，利息倍数至少应该为 ( )。

　　A、0

　　B、0.5

　　C、1

　　D、2

　　正确答案：C 对于债权人来说，利息倍数越高越安全。对于举债经营的企业来说，为了维持正常的偿债能力，利息倍数至少应该为1，并且越高越好。若利息倍数过低，企业将面临亏损、偿债的稳定性与安全性下降的风险。

　　第82题：跟踪偏离度= ( )。

　　A.证券组合的真实收益率+基准组合的收益率

　　B.证券组合的真实收益率-基准组合的收益率

　　C.证券组合的真实收益率*基准组合的收益率

　　D.证券组合的真实收益率/基准组合的收益率

　　正确答案：B 跟踪偏离度=证券组合的真实收益率-基准组合的收益率。

　　第84题：下列关于我国QFII的发展历程说法错误的是 ( )。

　　A.《合格境外机构投资者境内证券投资管理暂行办法》的正式实施标志着QFII制度在我国正式进入操作阶段

　　B.2002年11月5日，上海证券交易所和深圳证券交易所发布了《合格境外机构投资者证券交易实施细则》

　　C.2003年5月23日，瑞士银行和野村证券株式会社成为我国

　　第一批获准入境的境外机构投资者

　　D.2003年月9日。瑞士银行通过电话下达了

　　第一单交易指令，意味看QFII正式在我国证券市场上实际参与投资

　　正确答案：B 2002年12月1日，上海证券交易所和深圳证券交易所发布了《合格境外机构投资者证券交易实施细则》。

　　第85题： ( )，中国金融期货交易所正式成立。

　　A、2005年

　　B、2006年

　　C、200年

　　D、2008年

　　正确答案：B 2006年9月，中国金融期货交易所正式成立。

　　第86题：下列税目中，应缴纳个人所得税的是 ( )。

　　A:个人投资者买卖基金份额的收入，在对个人买卖股票的差价收入未恢复征收个人所得税以前

　　B:个人投资者从基金分配中取得的收入

　　C:个人投资者从封闭式基金分配中获得的企业债券差价收入

　　D:个人投资者申购和赎回基金份额时取得的差价收入，在对个人买卖股票的差价收入未恢复征收个人所得税以前

　　正确答案：C 个人投资者从封闭式基金分配中获得的企业债券差价收入，按照现行税法规定，应对个人投资者征收个人所得税，税款由封闭式基金在分配时依法代扣代缴。

　　第8题：某投资组合的平均收益率为14%，收益率标准差为21%，贝塔值为1.15，若无风险利率为6%，则该投资组合的夏普指数为 ( )。

　　A.0.21

　　B.0.0

　　C.0.13

　　D.0.38

　　正确答案：D 夏普指数=(组合平均收益率-无风险收益率)组合标准差=(14%-6%)/21%=0.38。

　　第88题：在成员国监管机关允许的情况下，基金投资于国际组织担保的证券，应投资于不少于 ( )个主体发行的证券，对每个主体发行证券的投资比例不得超过 ( )。

　　A.5;20%

　　B.5;30%

　　C.6;25%

　　D.6;30%

　　正确答案：D 在成员国监管机关允许的情况下，基金投资于政府或国际组织发行或担保的证券，应投资于不少于6个主体发行的证券，对每个主体发行证券的投资比例不得超过30%。

　　第89题：投资者的风险承受能力取决于投资者的境况，不包括 ( )。

　　A、资产负债状况

　　B、现金流入情况

　　C、投资期限

　　D、收入状况

　　正确答案：D 投资者的风险承受能力取决于投资者的境况，包括其资产负债状况 、现金流入情况和投资期限。

　　第90题：短期融资券由 ( )承销并采用 ( )的方式发行，通过市场招标确定发行利率。

　　A.证券公司;有担保

　　B.证券公司;无担保

　　C.商业银行;有担保

　　D.商业银行;无担保

　　正确答案：D 短期融资券由商业银行承销并采用无担保的方式发行(信用发行)，通过市场招标确定发行利率。

　　第91题：假设某投资者在2013年12月31日，买入1股A公司股票，价格为100元，2014年12月31日，A公司发放3元分红，同时其股价为105元，那么该区间总持有区间的收益率为 ( )。

　　A.5%

　　B.3%

　　C.2%

　　D.8%

　　正确答案：D 资产回报率=(105-100)/100×100%=5%

　　收入回报率=3/100×100%=3%

　　总持有区间的收益率=5%+3%=8%

　　第91题： 为解决不同方法制作出来的业绩报告之间缺乏可比性这个问题，CFA协会在 ( )年开始筹备成立全球投资业绩标准委员会，负责发展并制定单一绩效的呈现标准。

　　A.1993

　　B.1995

　　C.199

　　D.1999

　　正确答案：B CFA协会在1995年开始筹备成立全球投资业绩标准委员会，负责发展并制定单一绩效的呈现标准。

　　第93题：Brinson方法较为直观、易理解，以下不属于基金收益与基准组合收益的差异归因的因素是 ( )。

　　A、资产配置

　　B、行业选择

　　C、交叉效应

　　D、风险调整

　　正确答案：D 对于股票型基金，业内比较常用的业绩归因方法是Brinson方法，这种方法较为直观、易理解，它把基金收益与基准组合收益的差异归因于四个因素:资产配罝、行业选择、证券选择以及交叉效应。故选D。

　　第94题：股票的 ( )又称股票净值或每股净资产，是每股股票所代表的实际资产的价值。

　　A.清算价值

　　B.账面价值

　　C.票面价值

　　D.内在价值

　　正确答案：B 股票的账面价值又称股票净值或每股净资产，是每股股票所代表的实际资产的价值。

　　第95题：国际证监会组织成立于 ( )年。

　　A、1982

　　B、1983

　　C、1985

　　D、1988

　　正确答案：B 国际证监会组织成立于1983年，现有近200个会员机构，总部设在西班牙马德里。它是目前证券投资基金监管领域最重要的国际组织，也是在推进证券、期货、基金市场监管的全球性多边合作与协调方面做得最好的国际组织。目前，中国证监会已加入该组织的全部委员会。

　　第96题：如果X的取值无法一一列出，可以遍取某个区间的任意数值，则称为 ( )。

　　A、连续型随机变量

　　B、分布型随机变量

　　C、离散型随机变量

　　D、中断型随机变量

　　正确答案：A 如果X的取值无法一一列出，可以遍取某个区间的任意数值，则为连续型随机变量。

　　第9题：公司型基金反映的经济关系是 ( )。

　　A、所有权关系

　　B、债权关系

　　C、信托关系

　　D、债务关系

　　正确答案：A 公司型基金反映的一种所有权关系。

　　第98题：下列关于中央银行债券说法错误的是 ( )。

　　A、是由中央银行发行的用于调节商业银行超额准本金的中长期债务凭证

　　B、中央银行票据的期限包括3个月、6个月、1年和3年等

　　C、中央银行票据市场的参与主体只能是中央人民银行以及经过特许的商业银行和金融机构

　　D、中央银行票据分为普通央行票据和专项央行票据两种

　　正确答案：A A选项的正确表述应该是由中央银行发行的用于调节商业银行超额准本金的短期债务凭证。

　　第99题：下列关于UCITS指令，说法错误的是 ( )。

　　A.为欧盟各成员国的开放式基金建立了一套跨境监管标准

　　B.结束了成员国对另类投资基金的监管各自为政且水平各异的状态

　　C.欧盟成员国各自以立法形式认可该指令后，本国符合要求的基金即可在其它成员国面向个人投资者发售，无需再申请认可

　　D.符合要求的基金管理公司可以管理在其它成员国发行的基金

　　正确答案：B 选项B是关于AIFMD指令的相关内容。AIFMD结束了成员国对另类投资基金的监管各自为政且水平各异的状态，协调成员国对另类投资基金的活动实现有效监管。

　　第100题：标准普尔500指数是由标准普尔公司于 ( )年开始编制的。

　　A.1955

　　B.1956

　　C.195

　　D.1958

　　正确答案：C 标准普尔500指数是由标准普尔公司于195年开始编制的。