2019年中级会计师《财务管理》模拟试卷及答案八_第4页

　　四、计算分析题

　　1、某企业上年销售收入为4000万元，总成本为3000万元，其中固定成本为600万元。假设今年该企业变动成本率维持在上年的水平，现有两种信用政策可供选用：

　　甲方案的信用政策为(2/10，1/20，n/90)，预计销售收入为5400万元，将有30%的货款于第10天收到，20%的货款于第20天收到，其余50%的货款于第90天收到(前两部分货款不会产生坏账，后一部分货款的坏账损失为该部分货款的4%)，收账费用为50万元。

　　乙方案给予客户45天信用期限(n/45)，预计销售收入为5000万元，货款将于第45天收到，其收账费用为20万元，坏账损失为货款的2%;

　　该企业A产品销售额的相关范围为3000～6000万元，企业的资本成本率为8%(为简化计算，本题不考虑增值税因素。一年按360天计算)。

　　<1> 、计算该企业上年的下列指标：①变动成本总额;②以销售收入为基础计算的变动成本率;

　　<2> 、计算甲、乙两方案的收益之差;(提示：边际贡献率=1-变动成本率)

　　<3> 、计算乙方案的应收账款相关成本费用;

　　<4> 、计算甲方案的应收账款相关成本费用;

　　<5> 、计算甲、乙两方案税前收益之差，在甲、乙两个方案之间做出选择。

　　2、某企业从银行取得借款200万元(名义借款额)，期限一年，名义利率8%。

　　要求：计算下列几种情况下的实际利率：

　　<1> 、收款法付息;

　　<2> 、贴现法付息;

　　<3> 、银行规定的补偿性余额为10%;

　　<4> 、银行规定的补偿性余额为10%，并按贴现法付息。