证券从业资格证证券投资顾问考试模拟试题（一）_第5页

　　第16题

　　复利终值通常指单笔投资在若干年后所反映的投资价值，包括()。

　　Ⅰ.本金

　　Ⅱ.利息

　　Ⅲ.红利

　　Ⅳ.年金

　　A.Ⅰ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正确答案】 B

　　【答案解析】 复利终值是在“利滚利”基础上计算的现在一笔收付款项在未来的本利和，所以主要包括本金、利息部分，如果有红利，红利也应包括在内。

　　第17题

　　下列关于年金的说法中，正确的有()。

　　Ⅰ.教育费支出属于期初年金

　　Ⅱ.期初年金的现值大于期末年金的现值

　　Ⅲ.期末年金的终值大于期初年金的终值

　　Ⅳ.房贷支出属于期初年金

　　A.Ⅰ、Ⅱ

　　B.Ⅰ、Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅳ

　　【正确答案】 A

　　【答案解析】 期初年金的现值等于期末年金现值的(1+r)倍，期初年金的终值等于期末年金终值的(1+r)倍。教育费支出属于期初年金，房贷支出属于期末年金。

　　第18题

　　假定某客户现有5万元的资金和每年年底1万元的储蓄，投资报酬率为3%，则下列理财目标可以顺利实现的有()。

　　Ⅰ.20年后积累约为40万元的退休金

　　Ⅱ.10年后积累约为18万元的子女高等教育金

　　Ⅲ.5年后积累约为11万元的购房首付款

　　Ⅳ.2年后积累约为6.5万元的购车费用

　　A.Ⅰ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正确答案】 B

　　【答案解析】 复利终值的计算公式为：FV=PV×(1+r)t。期末年金终值的计算公式为:FV=C×[(1+r)t-1]。选项Ⅰ，FV=5×(1+0.03)20+(1/0.03)×[(1+0.03)20-1]=35.90(万元)。选项Ⅱ，FV=5×(1+0.03)10+(1/0.03)×[(1+0.03)10-1]=18.18(万元)。选项Ⅲ，FV=5×(1+0.03)5+(1/0.03)×[(1+0.03)5-1]=11.11(万元)。选项Ⅳ，FV=5×(1+0.03)2+(1/0.03)×[(1+0.03)2-1]=7.33(万元)。

　　第19题

　　根据投资决策的灵活性不同，可以把投资决策分为()。

　　Ⅰ.战术性投资策略

　　Ⅱ.战略性投资策略

　　Ⅲ.主动型策略

　　Ⅳ.被动型策略

　　A.Ⅰ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ

　　C.Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正确答案】 C

　　【答案解析】 根据投资决策的灵活性不同，可以把投资决策分为主动型策略与被动型策略。按照策略适用期限的不同，可以把投资决策分为战略性投资策略和战术性投资策略。

　　第20题

　　人们通过三种心理账户对他们所面对的选择的得失进行评价,心理账户包括()。

　　Ⅰ.最小账户

　　Ⅱ.最大账户

　　Ⅲ.局部账户

　　Ⅳ.综合账户

　　A.Ⅰ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正确答案】 D

　　【答案解析】 人们通过三种心理账户对他们所面对的选择的得失进行评价。这三种账户分别为最小账户、局部账户和综合账户。

　　第21题

　　背景，或者说呈现和描述事物的方式是会影响我们的判断的，这就是“背景依赖”。具体来讲，背景包括()。

　　Ⅰ.不同方案的比较

　　Ⅱ.事情发生前人们的想法

　　Ⅲ.问题的表述方式

　　Ⅳ.信息的呈现顺序和方式

　　A.Ⅰ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正确答案】 D

　　【答案解析】 背景，或者说呈现和描述事物的方式是会影响我们的判断的，这就是“背景依赖”。具体来讲背景包括：(1)不同方案的比较。(2)事情发生前人们的想法。(3)问题的表述方式。(4)信息的呈现顺序和方式。

　　第22题

　　“羊群效应”产生的原因有()。

　　Ⅰ.投资者信息不对称、不完全

　　Ⅱ.推卸责任的需要

　　Ⅲ.减少恐惧的需要

　　Ⅳ.缺乏知识经验以及其他的一些个性方面的特征

　　A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正确答案】 D

　　【答案解析】 金融投资决策中的羊群行为是普遍存在的，其发生的原因可以归纳为以下几个方面：(1)投资者信息不对称、不完全。模范他人的行为以节约自己搜寻信息的成本。(2)推卸责任的需要。(3)减少恐惧的需要。(4)缺乏知识经验以及其他的一些个性方面的特征。

　　第23题

　　客户的非财务信息主要是指()等。

　　Ⅰ.社会地位

　　Ⅱ.收支情况

　　Ⅲ.年龄

　　Ⅳ.风险承受能力

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正确答案】 D

　　【答案解析】 客户非财务信息是指除客户财务信息以外的与投资规划有关的信息，包括客户的社会地位、年龄、投资偏好、健康状况、风险承受能力和价值观等。

　　第24题

　　在个人/家庭资产负债表中，下列属于资产项目的有()。

　　Ⅰ.现金与现金等价物

　　Ⅱ.股票、债券等金融资产

　　Ⅲ.车辆、房产等实物资产

　　Ⅳ.信用卡透支

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正确答案】 B

　　【答案解析】 个人的资产项目有很多，比如现金与现金等价物、债券、股票等其他金融资产、房产、交通工具、家具家电等实物资产。信用卡透支属于负债项目。

　　第25题

　　下列属于客户现金流量表收入项目的有()。

　　Ⅰ.银行存款

　　Ⅱ.工资薪金税后收入

　　Ⅲ.稿费收入

　　Ⅳ.股票分红

　　A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正确答案】 D

　　【答案解析】 客户现金流量表里的主要收入项目有工资和薪金税后净收入、自雇收入、投资收入、其他收入等。

　　第26题

　　客户信息收集主要包括()。

　　Ⅰ.初级信息收集

　　Ⅱ.非财务信息收集

　　Ⅲ.次级信息收集

　　Ⅳ.财务信息收集

　　A.Ⅰ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正确答案】 A

　　【答案解析】 客户信息收集的方法包括初级信息的收集方法和次级信息的收集方法。

　　第27题

　　对法人客户的财务状况主要采取()方法。

　　Ⅰ.财务报表分析

　　Ⅱ.财务比率分析

　　Ⅲ.现金流量分析

　　Ⅳ.未来收入支出分析

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正确答案】 A

　　【答案解析】 对法人客户的财务状况主要采取财务报表分析、财务比率分析以及现金流量分析三种方法。

　　第28题

　　在估计客户的未来支出时，从业人员需要了解不同状况下的客户支出，包括()。

　　Ⅰ.常规性支出

　　Ⅱ.收入最低情况下的支出

　　Ⅲ.满足客户基本生活的支出

　　Ⅳ.客户期望实现的支出水平

　　A.Ⅰ、Ⅱ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正确答案】 C

　　【答案解析】 在估计客户的未来支出时，从业人员需要了解两种不同状态下的客户支出：(1)满足客户基本生活的支出。(2)客户期望实现的支出水平。

　　第29题

　　根据客户对待风险与收益的态度，可以将客户分为()。

　　Ⅰ.风险厌恶型

　　Ⅱ.风险偏好型

　　Ⅲ.风险中立型

　　Ⅳ.以子女为中心型

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正确答案】 A

　　【答案解析】 根据客户对待投资风险与收益的态度，可以将客户分为三种类型，即风险厌恶型、风险偏好型和风险中立型。

　　第30题

　　根据时间长短可以将客户证券投资目标分为()。

　　Ⅰ.短期目标

　　Ⅱ.中期目标

　　Ⅲ.中长期目标

　　Ⅳ.长期目标

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正确答案】 B

　　【答案解析】 按照时间的长短可以将证券投资目标分为短期目标、中期目标和长期目标。