2020年初级银行从业资格考试公司信贷章节习题（六）_第2页

　　二、多项选择题

　　1.针对商业银行等金融机构的骆驼评级分析系统包括(　)。

　　A.流动性　　　 B.管理能力

　　C.资产质量　　 D.资本充足率

　　E.盈利性

　　『正确答案』ABCDE

　　『答案解析』本题考查客户信用评级方法。骆驼评级分析系统是商业银行客户信用评级方法中定性分析方法中的一种，主要包括资本充足性、资产质量、管理能力、盈利性和流动性等因素。故正确答案应选ABCDE。

　　2.现金流量中的现金主要包括下列选项中的哪些内容?(　)

　　A.库存现金　　　 B.活期存款

　　C.应收票据　　　 D.应收账款

　　E.三个月以内的证券投资

　　『正确答案』ABE

　　『答案解析』本题考查现金流量分析。现金流量分析是客户财务分析的一项内容，其中所指的现金包括：库存现金、活期存款、其他货币性资金以及三个月以内的证券投资。另外，现金流量表中的现金必须不受限制，可以自由使用，应收票据和应收账款在使用时是受限制的，因此应该从现金中剔除。故正确答案应选ABE。

　　3.反映公司营运能力的财务指标主要有(　)。

　　A.销售毛利率

　　B.总资产周转率

　　C.固定资产周转率

　　D.应收账款周转率

　　E.存货周转天数

　　『正确答案』BCDE

　　『答案解析』本题考查财务报表综合分析。通过本题进行一下小结：

　　财务报表综合分析的内容 指标

　　盈利能力分析 销售利润率、营业利润率、税前利润率、净利润率、成本费用利润率、资产收益率、所有者权益收益率。(统称盈利比率)

　　偿债能力分析 短期 流动比率、速动比率、现金比率、营运资金、现金债务总额比(统称偿债能力比率)

　　长期 资产负债率、负债与所有者权益比率、负债与有形净资产比率、利息保障倍数。(统称杠杆比率)

　　营运能力分析 总资产周转率、流动资产周转率、固定资产周转率、应收账款周转率、存货周转率(统称效率比率)

　　4.杠杆比率包括(　)。

　　A.资产负债率

　　B.流动比率

　　C.负债与所有者权益比率

　　D.利息保障倍数

　　E.现金比率

　　『正确答案』ACD

　　『答案解析』本题考查财务报表综合分析。资产负债率、负债与所有者权益比率、负债与有形净资产比率，利息保障倍数统称杠杆比率，它们都是反映借款企业长期偿债能力的指标;而流动比率、现金比率则统称偿债能力比率，它们是反映借款企业短期偿债能力的指标。故正确答案应选ACD。

　　5.分析企业资金结构是否合理时要注意(　)等方面内容。

　　A.资产负债表结构是否合理

　　B.现金流量表结构是否合理

　　C.资金成本

　　D.经营风险水平

　　E.资产收益

　　『正确答案』AD

　　『答案解析』本题考查资金结构分析。资金结构分析是资产负债表分析的一项内容，分析资金结构是否合理要重点关注以下内容：一是资产负债表结构是否合理，二是经营风险水平。资金成本、资产收益是利润表分析时要关注的方面。现金流量表结构是否合理是现金流量分析要关注的方面。故正确答案应选AD。

　　6.所有者权益主要由(　)组成。

　　A.资本金　　 B.公积金

　　C.利润　　　 D.未分配利润

　　E.盈余

　　『正确答案』ABD

　　『答案解析』本题考查资产负债表分析。资产负债表分析是开展客户财务分析的一项内容，进行资产负债表分析的前提是首先明确资产负债表的构成，资产负债表是由资产、负债和所有者权益三个项目构成的，其中所有者权益是由两个部分组成：一部分是投资者投入的资本金;另一部分是在生产经营过程中形成的资本公积金、盈余公积金和未分配利润。故正确答案应选ABD。

　　7.下列关于5Cs系统的说法，错误的有(　)。

　　A.品德仅指借款企业负责人的品德

　　B.资本是指借款人的财务状况及资本金状况，财务杠杆越低，意味着债务负担和违约概率低

　　C.还款能力主要从借款人未来现金流量变动趋势方面衡量

　　D.抵押贷款中，商业银行对抵押品的要求权级别越高，抵押品市场价值越小，贷款风险越低

　　E.经营环境主要包括商业周期所处阶段、借款人所在行业状况、利率水平等因素

　　『正确答案』ABCD

　　『答案解析』本题考查商业银行客户信用评级。5Cs系统是定性分析方法中使用最为广泛的一种，其中包含的要素有：品德(是对借款人声誉的衡量，主要指借款企业负责人的品德)、资本(是指借款人的财务杠杆状况及资本金情况)、还款能力(一方面是借款人未来现金流量的变动趋势及波动性;另一方面是借款人的管理水平)、抵押和经营环境(主要包括商业周期所处阶段、借款人所在行业状况、利率水平等因素)。故正确答案应选ABCD。

　　8.下列关于信用评级定性和定量分析方法的说法，正确的有(　)。

　　A.定性分析方法的一个突出问题是对信用风险的评估缺乏一致性

　　B.定性分析方法更适合于对借款人进行是和否的二维决策

　　C.实施内部评级法的商业银行只能采用定性分析方法

　　D.与传统的定性分析方法相比，违约概率模型对历史数据的要求更高

　　E.违约概率模型需要商业银行建立一致的、明确的违约定义

　　『正确答案』ABDE

　　『答案解析』本题考查了客户信用评级方法。定性分析法的突出特点在于将信贷专家的经验和判断作为信用分析和决策的主要基础，因此这种主观性很强的方法体系带来的一个突出问题是对信用风险的评估缺乏一致性，这也就使得定性分析方法更适合于对借款人进行是和否的二维决策。违约概率模型属于定量分析方法，与传统的定性分析方法相比，违约概率模型对历史数据的要求更高，需要商业银行建立一致的、明确的违约定义。实施内部评级法的商业银行往往侧重于定量分析。故正确答案应选ABDE。

　　9.债项评级时需要考虑的因素包括(　)

　　A.债项因素　　 B.风险缓释因素

　　C.企业因素　　 D.行业因素

　　E.宏观经济周期因素

　　『正确答案』ABCDE

　　『答案解析』本题考查债项评级因素。债项评级是指商业银行根据不同债务工具的特点，如债务类别、风险缓释、偿债优先级等，对其债项层面的偿还能力进行风险计量和评价。上述五个方面的因素都是开展这项工作时需要考虑的。