证券市场基本法律法规章节考点剖析第一章证券法_第2页

　　【考点7】证券承销业务的种类、承销协议的主要内容

　　1.证券代销——承销期结束时，将未售出的证券全部退还给发行人的承销方式。

　　2.证券包销——全部购入或者在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式。

　　(1)余额包销承(2)全额包销 证券承销协议的主要内容：

　　1.当事人的名称、住所及法定代表人姓名

　　2.代销、包销证券的种类、数量、金额及发行价格

　　3.代销、包销的期限及起止日期约定时效不得超过法定时效，不可多于90日。

　　4.代销、包销的付款方式及日期

　　5.代销、包销的费用和结算办法——没有此项规定，则会导致合同无效。

　　6.违约责任——一个完整的协议应包括违约责任部分。

　　【考点7】承销团及主承销人

　　承销团是指2个以上的证券经营机构组成承销人来发售证券的一种承销方式。向不特定对象发行的证券票面总值超过人民币5000万元的，应当由承销团承销。

　　其他成员委托其中一家承销人为承销团负责人，即为主承销人。主承销人与各家承销人是委托代理关系，主承销人的行为后果由承销团承担。

　　主承销人应当具备的主要条件如下：

　　(1)具有法定最低限额以上的实收货币资本;

　　(2)主要负责人中2/3的人员有3年以上的证券管理工作经历，或者有5年以上的金融管理工作经验;

　　(3)有足够数量的证券专业操作人员，其中70%以上的人员在证券专业岗位工作过2年以上;

　　(4)全部从业人员在以往3年内的承销过程中，没有因内幕交易、侵害客户利益、工作严重失误受到起诉或行政处分;

　　(5)没有违反国家有关证券市场管理法规和政策，没有受到过证监会给予的通报批评;

　　(6)承销机构及其主要负责人在前3年的承销过程中，无其他严重劣迹，特别是与欺诈、提供虚假信息有关的行为。

　　【考点8】《证券法》规定，证券的代销、包销期最长不得超过90日。

　　【考点9】代销制度

　　(一)代销金融产品的禁止行为

　　1.采取夸大、虚假宣传等方式误导客户购买金融产品;

　　2采取抽奖、回扣、赠送实物等方式诱导客户购买金融产品;

　　3.与客户分享投资收益、分担投资损失;

　　4.使用除证券公司客户交易结算资金专用存款账户外的其他账户，代委托人接收客户购买金融产品的资金;

　　5.其他可能损害客户合法权益的行为。

　　(二)代销包销情况备案的规定

　　代销、包销期限届满的15日内，与发行人共同将证券代销情况报国务院证券监督管理机构备案。

　　(三)代销发行失败的界定

　　代销期限届满，向投资者出售的股票数量未达到拟公开发行股票数量70%的，为发行失败。发行人应当按照发行价并加算银行同期存款利息返还股票认购人。

　　【考点10】证券交易的条件及方式等一般规定

　　(一)证券交易的条件

　　1.交易的证券，必须是依法发行并交付的证券。

　　2.依法发行的股票、公司债券及其他证券。

　　3.依法设立证券交易所上市交易或者在国务院批准的其他证券交易场所转让。

　　4.证应当采用公开的集中交易方式或者国务院证券监督管理机构批准的其他方式。

　　(二)证券交易的方式：现货交易、远期交易、期货交易、回购交易、信用交易。

　　【考点14】信息公开制度及信息公开不实的法律后果

　　(一)信息公开的内容

　　1.首次信息公开：包括招股说明书、债券募集说明书、上市公告书。

　　2.持续信息公开：有定期和临时报告。

　　(二)信息公开不实的法律后果

　　1.虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损失的，发行人、上市公司应当承担赔偿责任，如会计报告、年度中期、临时报告以及其他信息披资料的。

　　2.发行人、上市公司的董事、监事、高级管理人员和其他直接责任人员以及保荐人、承销的证券公司，应当与发行人、上市公司承担连带赔偿责任，但是能够证明自己没有过错的除外;发行人、上市公司的控股股东、实际控制人有过错的，应承担连带赔偿责任。

　　【考点】违法行为