技术方案现金流量表的编制

　　技术方案现金流量表

　　技术方案现金流量表由现金流入、现金流出和净现金流量构成，其具体内容随技术方案经济效果评价的角度、范围和方法不同而不同，其中主要有投资现金流量表、资本金现金流量表、投资各方现金流量表和财务计划现金流量表。

　　一、投资现金流量表

　　以技术方案为一独立系统进行设置，以技术方案建设所需的总投资作为计算基础。

　　1.现金流入中增加销项税额，同时在现金流出中增加进项税额以及应纳增值税;

　　2.“回收固定资产余值”不受利息因素的影响，区别于资本金现金流量表中的回收固定资产余值;

　　3.“所得税”称为“调整所得税”，这区别于“利润与利润分配表”、“资本金现金流量表”和“财务计划现金流量表”中的所得税。

　　根据需要，可从所得税前(即息税前)和(或)所得税后(即息税后)两个角度进行考察，选择计算所得税前和(或)所得税后指标。所得税前指标，是投资盈利能力的完整体现，不受融资方案和所得税政策变化的影响，仅仅体现技术方案本身的合理性。所得税后分析也是一种融资前分析。

　　二、资本金现金流量表(融资后分析)

　　资本金现金流量表是从技术方案权益投资者整体(即项目法人)角度出发，以技术方案资本金作为计算的基础，把借款本金偿还和利息支付作为现金流出，用以计算资本金内部收益率，反映在一定融资方案下投资者权益投资的获利能力，用以比选融资方案，为投资者投资决策、融资决策提供依据。

　　1.“回收固定资产余值” 为将建设期利息纳入固定资产原值后计取的回收固定资产余值，区别于投资现金流量表中的回收固定资产余值;

　　2.资本金包括用于建设投资和流动资金中的资本金(权益资金);

　　3.“所得税”等同于利润表等财务报销中的所得税，区别于投资现金流量表中的调整所得税。

　　三、投资各方现金流量表

　　投资各方现金流量表是分别从技术方案各个投资者的角度出发以投资者的出资额作为计算的基础，用以计算投资各方财务内部收益率。没有必要计算投资各方的财务内部收益率。

　　四、财务计划现金流量表(分析财务生存能力)

　　财务计划现金流量表反映技术方案计算期各年的投资、融资及经营活动的现金流入和流出，用于计算累计盈余资金，分析技术方案的财务生存能力。